Соя на CBOT росте протягом п’яти сесій поспіль

Найактивніший контракт на сою на CBOT зростав протягом п’яти сесій поспіль, чому сприяла 90-денна пауза у високих митах, які Вашингтон та Пекін ввели на товари один одного.

Американські фермери сподіваються, що Китай, найбільший імпортер сої в світі, може купити американські сільськогосподарські товари в рамках торгових переговорів. Однак вони заявили, що Бразилія зберігає конкурентну перевагу з продажу сої в Китай.

Аналітики очікують, що Міністерство сільського господарства США в четвер повідомить про щотижневі експортні продажі сої зі США в розмірі від 200 000 до 500 000 метричних тонн у 2024-25 роках.

У понеділок Міністерство сільського господарства США здивувало трейдерів, опублікувавши менші, ніж очікувалося, прогнози щодо внутрішніх кінцевих запасів сої у 2024–2025 та 2025–2026 роках.

У понеділок законодавці Палати представників США представили пропозицію про продовження податкового кредиту на чисте паливо 45Z до 31 грудня 2031 року, що може підтримати попит на соєву олію як сировину для галузі відновлюваного дизельного палива, що розширюється.

Аналітики стверджують, що звіт Національної асоціації переробників олійних культур, який має бути опублікований у четвер, як очікується, покаже, що переробка сої у США сповільнилася у квітні, але все одно залишається на найвищому рівні за четвертий місяць року.

CBOT липневі соєві боби закінчили торги на 5-1/4 цента за $10.77-3/4 за бушель. Найактивніший контракт раніше досяг $10,82, найвищого рівня з липня на безперервному графіку.

Липневі ф’ючерси на соєву олію CBOT виросли на 0,84 цента до 52,32 цента за фунт і досягли найвищого рівня з 2023 року.

60% соєвих бобів, що вирощуються в США, експортується в інші країни, але американські фермери шукають способи знизити свою залежність від експортних ринків, розповіли в інтерв’ю WSJ керівники United Soybean Board. для виробництва інших споживчих товарів, особливо тих, які в минулому могли виготовлятися з використанням пластику, отриманого з нафти.

May 25 Soybeansclosed at $10.67, down 1/4 cent,

Nearby Cash  was $10.27 3/4, up 5 cents,

Jul 25 Soybeans closed at $10.77 3/4, up 5 1/4 cents,

Nov 25 Soybeans closed at $10.61 1/4, up 1 3/4 cents,

New Crop Cash  was $9.98 1/4, up 2 cents

За словами дилерів, у середу обсяги пропозиції соєвого шроту на вантажних терміналах Середнього Заходу США залишилися на колишньому рівні або навіть знизилися через низький попит.

Спотові ціни на соєвий шрот із доставкою на вантажівках впали на 4 долари на вантажному терміналі в Лафайєті, штат Індіана.

За словами дилерів, низький попит на соєвий шрот продовжує утримувати ціни на низькому рівні.

Липневі ф’ючерси на соєвий шрот SMN25 на CBOT впали на 1,30 долара близько полудня середи до 292,00 долара за коротку тонну.

Південнокорейська Major Feedmill Group (MFG) закупила близько 60 000 тонн соєвого шроту, який, як очікується, поставлятиметься з Південної Америки, в рамках приватної угоди без оголошення міжнародного тендеру, повідомили європейські трейдери. Він був куплений за оцінною ціною $346,40 за тонну з урахуванням собівартості та фрахту (c&f), включаючи надбавку.

Південнокорейська Major Feedmill Group (MFG) закупила близько 64 000 тонн кормової пшениці для тварин, яку буде закуплено у постачальників по всьому світу в рамках приватної угоди без проведення міжнародного тендеру, повідомили європейські трейдери. Одна партія була закуплена за оцінною вартістю 250,89 дол. США за тонну, включаючи вартість і фрахт (c&f), плюс надбавка у розмірі 1,50 дол. США за тонну.

Державне зернове агентство Алжиру OAIC закупило близько 660 000 тонн борошномельної пшениці на міжнародному тендері, повідомили європейські трейдери. Усі закупівлі були зареєстровані за ціною близько 244,50 доларів за тонну, включаючи вартість та фрахт (c&f), повідомили вони. Деякі оцінки становили близько 700 000 тонн, але більшість трейдерів оцінили обсяг 660 000 тонн. Початкові оцінки полягали в тому, що закупівля, як очікується, здійснюватиметься в основному з регіону Чорного моря, особливо з росії та Румунії, але, можливо, також з України.

Ф’ючерси на пшеницю на товарній біржі Чикаго відновилися в середу,  у вівторок контракт впав до найнижчого рівня майже за п’ять років.

За словами трейдерів, покриття коротких позицій призвело до зростання цін після того, як усі контракти на м’яку червонозерну пшеницю досягли мінімумів за всю історію під час попередньої сесії.

Аналітики кажуть, що щотижневий звіт Міністерства сільського господарства США щодо експортних продажів у четвер, як очікується, покаже чисті скасування у розмірі 200 000 метричних тонн проти чистих продажів у розмірі 100 000 метричних тонн для пшениці у 2024-25 роках. Вони очікують на чистий продаж у розмірі від 350 000 до 600 000 метричних тонн у 2025-26 роках.

У понеділок Міністерство сільського господарства США опублікувало прогноз кінцевих запасів пшениці в США на 2025-2026 роки, який перевершив оцінки аналітиків.

Липневі ф’ючерси на м’яку червонозерну пшеницю озиму на CBOT в середу зросли на 7,5 цента до 5,24-3,4 долара за бушель.

Тверда червонозерна пшениця озима Канзас-Сіті, ф’ючерс на яку в липні виріс на 11,4 цента і закрився на позначці 5,23 долара за бушель.

Скаути у перший день туру з посівів у Канзасі у вівторок прогнозували вищу врожайність, ніж минулого року, для твердої озимої пшениці на півночі. Тур має опублікувати свій остаточний прогноз урожайності для Канзасу у четвер.

Липнева яра пшениця в Міннеаполісі впала на 3-3/4 центи до 5,77 долара за бушель.

Спотові ціни на тверду червонозерну пшеницю озиму (HRW) залишилися на колишньому рівні або навіть зросли в ході вибіркової перевірки підприємств на півдні рівнин США в середу, оскільки дилери намагалися схилити фермерів до продажів.

Jul 25 CBOT Wheat  closed at $5.24 3/4, up 7 1/2 cents,

Sep 25 CBOT Wheat  closed at $5.39, up 7 1/4 cents,

Jul 25 KCBT Wheat  closed at $5.23, up 11 1/4 cents,

Sep 25 KCBT Wheat  closed at $5.37, up 10 3/4 cents,

Jul 25 MGEX Wheat closed at $5.77, down 3 3/4 cents,

Sep 25 MGEX Wheat  closed at $5.90 3/4, down 3 cents

У середу пшениця на Euronext зросла, утримавши ціни вище за мінімуми контрактів, оскільки трейдери оцінюють початкові повідомлення про великі закупівлі імпорту Алжиром.

Ф’ючерси на продовольчу пшеницю з постачанням у вересні, найактивніша позиція на паризькій біржі Euronext, неофіційно зросли на 0,4% до 205,25 євро за тонну до 16:23 за Грінвічем, що, як і раніше, близько до мінімуму контракту у вівторок.

Підтримка графіка близько психологічного порога в 200 євро та відскок ф’ючерсів на фондовому ринку ЧикагоZW1! За словами дилерів, це допомогло зміцнити позиції Euronext.

За словами європейських трейдерів, державна зернова агенція Алжиру OAIC закупила в середу на міжнародному тендері близько 660 000 тонн продовольчої пшениці.

Хоча великий обсяг був бажаним на ринку пшениці, що зіткнувся з млявим міжнародним попитом, трейдери заявили, що тендер свідчить про сильну конкуренцію Чорного моря в майбутньому сезоні.

Тим часом французька пшениця, як очікується, не братиме участі в торгах, незважаючи на привабливі ціни, оскільки цього тижня продовжилося дипломатичне протистояння між Парижем та Алжиром.

Аграрне бюро FranceAgriMer підвищило прогноз щодо експорту м’якої пшениці з Франції в 2024/25 році, частково через ринкові очікування пізніх продажів французької пшениці до Єгипту, хоча Франція, як і раніше, налаштована на найнижчий експорт у цьому столітті через врожай, що постраждав від дощів.

Експортні настрої в Західній Європі також були пом’якшені міцним євро та розмовами про низькі ціни в США, що привертають інтерес за кордоном.

“Експортні ціни на пшеницю зі США залишаються найдешевшими у світі за обсягом”, – сказав один німецький трейдер. «Сьогодні ведуться розмови про експортні продажі зі США до Північної Африки та Близького Сходу».

Трейдери заявили, що американська м’яка червона зимова пшениця для постачання в червні з US Gulf була найдешевшою у світі за обсягом походження $216-$220 за тонну FOB. Це приблизно на $10 за тонну дешевше, ніж французька, і приблизно на $20-$25 дешевше, ніж румунська, російська та українська пшениця, котрі, у свою чергу, котирувалися в аналогічному ціновому діапазоні.

За непідтвердженими даними, цього тижня покупець у Марокко, важливому ринку для пшениці з ЄС, закупив американську тверду червонозерну озиму пшеницю для постачання у травні/червні, але тоннаж невідомий.

Дані, опубліковані в середу, свідчать про недавній знижувальний тиск на ціни: минулого тижня фінансові інвестори збільшили чисту коротку позицію щодо пшениці Euronext.

Прогнозується, що виробництво кукурудзи в Бразилії в сезоні 2024/25 складе близько 125 мільйонів тонн, заявив у середу Пауло Бертоліні, президент Abramilho, Бразильської асоціації виробників кукурудзи та сорго, додавши, що споживання кукурудзи в етаноловій галузі незабаром може більше.

Ф’ючерси на кукурудзу на товарній біржі Чикаго в середу закрилися різноспрямовано, оскільки найбільш активний контракт відновився з майже п’ятимісячного мінімуму, досягнутого в ході попередньої сесії.

Трейдери стежать за прогнозами погоди в США на тлі побоювань щодо ризику несприятливої ​​літньої погоди, яка може завдати шкоди виробництву після того, як у понеділок Міністерство сільського господарства США опублікувало нижчий прогноз очікуваних прогнозів на 2025–2026 роки.

Аналітики очікують, що в четвер Міністерство сільського господарства США повідомить про щотижневі експортні продажі кукурудзи зі США у розмірі від 900 000 до 1,5 млн метричних тонн у 2024-25 роках. Продаж у 2025-26 роках оцінюється в 350 000-600 000 метричних тонн.

За даними Бразильської асоціації виробників кукурудзи та сорго, у Бразилії, яка є конкуруючим постачальником, прогнозується, що у 2024–2025 роках обсяг виробництва становитиме близько 125 мільйонів метричних тонн.

Липнева кукурудза CBOT закрилася на 3 центи вище за $4,45-1/2 за бушель. Груднева кукурудза, що становить урожай, який фермери зберуть цієї осені, впала на 1/2 центу до $4,40-1/2 за бушель.

Деякі трейдери купували контракти старого врожаю та продавали ф’ючерси нового врожаю у спредових угодах.

May 25 Corn closed at $4.38 1/2, up 2 1/2 cents,

Nearby Cash was $4.17 3/4, up 3 cents,

Jul 25 Corn closed at $4.45 1/2, up 3 cents,

Dec 25 Corn closed at $4.40 1/2, down 1/2 cent,

New Crop Cash was $3.98 1/1, down 1/2 cent

У середу на ринку ф’ючерсів на канолі ICE Futures спостерігалася різноспрямована динаміка та деяка консолідація після зростання у вівторок.

Запропоновані зміни у політиці щодо біопалива у Сполучених Штатах, як і раніше, користуються підтримкою, проте ці пропозиції ще мають пройти процедуру схвалення з боку уряду.

Спекулятивна фіксація прибутку тиснула на старий липневий контракт на врожай, хоча йому вдалося закріпитися вище підтримки на колишньому рівні опору C$720 за тонну. Всі нові контракти на канолу були вищими, при цьому зростанню сприяли зростання соєвої чикагської олії і м’якший тон канадського долара.

У середу було здійснено 60 183 угод за контрактами, тоді як у вівторок кількість угод перейшла з рук до рук – 64 575.

На спрединг припало 27 040 проданих контрактів.

Розрахункові ціни у канадських доларах за метричну тонну.

Jul 721.50 DN 7.80

Nov 692.10 up 2.30

Jan 697.90 up 1.70

Mar 703.40 up 1.10

Позначки:ціни, соя