Ціни на сою на Чикаго знизилися в п’ятницю в очікування рекордно великого врожаю в Бразилії

За словами трейдерів, спотові ставки на соєві боби, які постачають баржі на узбережжі Мексиканської затоки США, у п’ятницю зміцнилися, а ставки на кукурудзу залишилися стабільними.

Трейдери очікують, що нещодавній стрибок цін на кукурудзу спонукає американських фермерів сіяти більше зерна цієї весни, оскільки ця культура виглядає більш прибутковою, ніж соя.

Ф’ючерси на соєві боби на товарній біржі Чикаго в п’ятницю закрилися зниженням, оскільки трейдери фіксували прибуток перед вихідними.

Аналітики зазначають, що над ринком нависли очікування рекордно великого врожаю в Бразилії, яка є провідним постачальником.

Бразилія підвищує посіви олійних культур вже 18 років поспіль.

Очікується, що у США фермери скоротять посіви сої цієї весни, оскільки вирощування кукурудзи виглядає більш прибутковим, кажуть трейдери.

Міністерство сільського господарства США планує опублікувати прогнози щодо посівних робіт на своїй щорічній конференції з сільськогосподарських перспектив наступного тижня.

За даними Міністерства сільського господарства США, щотижневий експортний продаж сої зі США в 2024–2025 роках становив 480 300 тонн порівняно з оцінками аналітиків у 100 000–500 000 тонн.

Травневі ф’ючерси на соєві боби CBOT закрилися на 5,3/4 цента нижче, до $10,57-1/4 за бушель після зростання до найвищого рівня з 11 лютого. За тиждень контракт зріс на 0,4%.

Травневі ф’ючерси на соєвий шрот знизилися на 0,70 долара до 303,90 долара за коротку тонну, а травневі ф’ючерси на соєву олію подешевшали на 0,45 цента і закрилися на рівні 47,34 цента за фунт.

Специфікації сої продовжили відступати від своєї свіжої чистої довгої позиції тижня, що закінчився 18 лютого, впавши на 11 949 контрактів. Це призвело до того, що чиста довга позиція склала лише 16 526 контрактів ф’ючерсів та опціонів, згідно з звітом Commitment of Traders за п’ятницю.

Експортні продажі склали 480 278 тонн соєвих бобів, проданих за тиждень 2/13, що на 158,9% більше, ніж минулого тижня і значно більше, ніж того ж тижня минулого року. Китай був покупцем 101200 тонн, з яких 75700 тонн було продано Єгипту і 73800 тонн – Мексиці. Зобов’язання щодо врожаю 2024/25 року зараз становлять 43,736 млн тонн, що становить 88% від прогнозованого загального обсягу експорту USDA і відповідає середньому темпу за 5 років. Продаж нового врожаю становив всього 19 342 тонни, розділені між Мексикою і Японією.

Замовлення на соєвий шрот склали 316 907 тонн цього тижня, що стало 4-тижневим мінімумом. В’єтнам був покупцем 177600 тонн, з 32300 тоннами. Замовлення на бобову олію склали 19 408 тонн, що вище за чисте зниження попереднього тижня.

Напередодні Форуму за прогнозами Міністерства сільського господарства США опитування аналітиків Bloomberg очікує побачити 84,4 млн акрів засіяних соєю. Це на 2,7 млн ​​менше, ніж минулого року, оскільки всі опитані очікують побачити нижчі показники (83,1-86,5 млн акрів).

Mar 25 Soybeans closed at $10.39 1/2, down 6 cents,

Nearby Cash was $9.81 3/4, down 4 1/2 cents,

May 25 Soybeans closed at $10.57 1/4, down 5 3/4 cents,

Nov 25 Soybeans closed at $10.59 3/4, down 1 1/2 cents,

New Crop Cash was $9.96 1/1, down 1 1/2 cents

Ринок пшениці закрився у п’ятницю різноспрямовано на трьох біржах, оскільки озима пшениця була найсильнішою. Ф’ючерси на Chicago SRW виросли на 3–5 центів на закриття дня, оскільки березень все ще був нижчим на цент за тиждень. Ф’ючерси на KC HRW також зросли на 1–2 центи за сесію, а березень упав на 12 центів минулої п’ятниці. Ярова пшениця MPLS впала на 1–2 центи, а березень втратив лише 1 ¾ цента за тиждень. Березневі опціони закінчилися сьогодні.

Дані CFTC від сьогодні показали, що керовані гроші продовжували покривати короткі позиції по чиказькій пшениці протягом тижня, який закінчився 18 лютого, скоротивши чисті короткі позиції на 21 232 контракти до 61 577 контрактів. За пшеницею Канзас-Сіті вони відкотили 8158 контрактів від своїх чистих коротких позицій до 22090 контрактів до вівторка.

У звіті про експортні продажі за п’ятницю вранці зазначено, що всі замовлення на пшеницю за тиждень, що закінчився 13 лютого, склали 532 674 тонни. Це на 6,48% менше, ніж минулого тижня, але все одно на 128,11% більше, ніж того ж тижня у 2024 році. Мексика закупила 147 300 тонн, а Японія – 69 900 тонн. Експортні зобов’язання зараз становлять 86% від прогнозу USDA у 19,874 млн тонн порівняно із середнім темпом продажів у 94%. Продаж нового врожаю перевершив очікування 0-50 000 тонн і становив 98 500 тонн, що є максимумом за МР.

За оцінками, загальна площа посівів пшениці в США становитиме 46,7 млн ​​акрів на Форумі перспектив USDA наступного тижня. Це згідно з опитуванням аналітиків Bloomberg, діапазон становить від 45,5 до 47,9 млн акрів.

Mar 25 CBOT Wheat  closed at $5.90, up 4 1/2 cents,

May 25 CBOT Wheat  closed at $6.04, up 3 3/4 cents,

Mar 25 KCBT Wheat  closed at $6.09 1/4, up 1 3/4 cents,

May 25 KCBT Wheat  closed at $6.21 3/4, up 1 3/4 cents,

Mar 25 MGEX Wheat  closed at $6.31 3/4, down 1 cent,

May 25 MGEX Wheat  closed at $6.46 1/2, down 1 1/4 cents

Європейська пшениця завершила тиждень невеликим зниженням у легкій торгівлі, оскільки оператори розривалися між слабким експортом, невеликим відновленням євро та підтвердженням поганого стану урожаю у Франції.

Базовий ф’ючерс на продовольчу пшеницю в травні на паризькій біржі Euronext знизився на 0,3% до 17:00 за Гринвічем до 236 євро за тонну, тоді як постачання з вересня торгувалося трохи вищим.

Тим часом контракт, який найбільше торгується на пшеницю на товарній біржі Чикаго, зріс на 0,8% до 6,00-1/4 долара за бушель.

“Ринок знаходиться в режимі очікування, оскільки геополітика і ситуація в рф-Українській війні, як і раніше, дуже розмита”, – сказав французький трейдер.

“Ситуація у Франції не сильно покращилася, що також обнадіює, хоча насправді це не дивно”, – додав він.

Стан посівів м’якої пшениці у Франції трохи покращився за тиждень, що закінчився 17 лютого, але все ще близький до чотирирічного мінімуму минулого року, показали дані сільськогосподарського управління FranceAgriMer, опубліковані у п’ятницю.

Вторинні рейтинги стану зернових у Франції після зимової паузи показали, що до 17 лютого 74% м’якої пшениці перебували в хорошому або відмінному стані, що вище 73% тижнем раніше і трохи вище за чотирирічний мінімум у 69% рік тому.

Урожай у Франції постраждав від сильних дощів, через які посіви затрималися і сповільнилися ранні паростки, що викликало побоювання з приводу повторення торішнього посушливого врожаю, який виявився найнижчим із 1980-х років.

Ф’ючерси на ріпак трохи знизилися після досягнення нових максимумів контрактів раніше за канадською канолою у Вінніпезі та пальмовою олією в Куала-Лумпурі.

Ринок кукурудзи зіштовхнувся із тиском у п’ятницю, оскільки контракти впали на 4-8 центів у більшості місяців. Березень завершив тиждень із втратою 5 центів. Березневі опціони закінчилися сьогодні, і трейдери пішли на фіксацію за 490 страйками. Середня національна ціна готівкової кукурудзи CmdtyView впала на 6? центів до $4,59 1/2.

У п’ятничному ранковому звіті про експортні продажі зазначено, що за тиждень, що закінчився 13 лютого, було продано 1,454 млн тонн кукурудзи, що на 11,8% менше, ніж минулого тижня, але все ще на 77,2% більше, ніж того ж тижня у 2024 році. Мексика була основним покупцем 546 800 тонн, з яких 457 400 тонн було продано до Японії та 185 500 тонн до Іспанії. Загальні експортні зобов’язання нині становлять 47,87 млн ​​тонн, що на 29% більше, ніж минулого року. Це 77% від прогнозу експорту Міністерства сільського господарства США, на 3 процентні пункти випереджаючи середній темп.

USDA опублікує свій первісний прогноз урожаю кукурудзи 2025 року на своєму лютневому форумі Outlook наступного тижня. Аналітики, опитані Bloomberg, оцінюють, що USDA покаже 93,5 млн. акрів засіяної кукурудзи, при цьому всі очікують збільшення з торішніх 90,6 млн. акрів (92-95,1 млн. акрів).

Mar 25 Corn closed at $4.91 1/4, down 6 3/4 cents,

Nearby Cash was $4.59 1/2, down 6 3/4 cents,

May 25 Corn closed at $5.05, down 7 3/4 cents,

Dec 25 Corn closed at $4.75, down 4 1/2 cents,

New Crop Cash was $4.43 1/4, down 4 3/4 cents

На ринку ф’ючерсів на канолі ICE Futures спостерігалася змішана динаміка, незважаючи на переважно негативні настрої на ринку порівнянних олій.

Малазійська пальмова олія в п’ятницю була в плюсі, але ціни на соєву олію в Чикаго та європейські ціни на ріпак були нижчими. Сира нафта втратила понад $1 за барель через зростання запасів у США та обслуговування НПЗ.

Канадська комісія із зерна повідомила, що за тиждень, що закінчився 16 лютого, було експортовано 172 800 тонн каноли. Сукупний обсяг експорту цього маркетингового року становив 5,845 мільйона тонн проти 3,17 мільйона тонн роком раніше.

Один аналітик сказав, що він починає вагатися, чи вкладати більше коштів у канолу через невизначеність щодо тарифів. Він також сказав, що на канадському ринку необхідно більше за нормування попиту.

Канадський долар знизився на два десяти центи США в порівнянні з закриттям четверга.

Розрахункові ціни вказані у канадських доларах за метричну тонну.

Mar 667.80 DN 0.10

May 679.70 DN 0.40

Jul 686.30 up 0.50

Nov 667.00 up 2.10

Позначки:соя, ціни