Цена на сою в Чикаго достигла четырехлетнего минимума под давлением перспектив рекордного урожая в Бразилии

Фьючерсы на сою на Чикагской товарной бирже в среду достигли четырехлетнего минимума под давлением перспектив рекордного урожая в Бразилии и снижения цен на соевое масло, вызванного предложенным изменением политики США в отношении биотоплива.

Цены на соевые бобы упали из-за резкого падения цен на соевое масло после того, как во вторник появились новости о том, что временный законопроект правительства США о финансировании не включает поддержку биодизеля среди других мер и расходов, связанных с сельским хозяйством.

По словам аналитиков, ожидания большого урожая в Южной Америке после периода регулярных дождей также оказали давление на цены.

Министерство сельского хозяйства США подтвердило частные продажи 120 000 тонн соевого шрота в Колумбию для отгрузки в 2024/25 маркетинговом году.

Каждый контракт на поставку сои и соевого шрота достиг самого низкого уровня за всю историю.

Январские соевые бобы на CBOT закрылись с понижением на 25 центов до $9.51-3/4 за бушель. Все контракты на соевые бобы упали до минимумов за все время.

Январские фьючерсы на соевый шрот на CBOT закрылись снижением на 7,70 доллара до 279,50 доллара за короткую тонну.

На CBOT январский фьючерс на соевое масло упал на 1,07 цента до 39,55 цента за фунт.

В среду базисные ставки на кукурузу и сою в США в основном оставались на прежнем уровне на Среднем Западе США

Рынок сои падает в среду, не имея ничего особенно оптимистичного, поскольку хорошая бразильская погода, неопределенность относительно торговли в ближайшие месяцы и более слабые продукты усиливают давление. Контракты упали на 23-25 ​​центов к полудню. Цена на CmdtyView на национальную ближайшую месячную валюту Cash Bean упала на 5 1/2 цента до $9,27. Фьючерсы на соевый шрот торгуются с потерями в $7 к полудню к настоящему моменту. Фьючерсы на соевое масло упали на 101 пункт за сессию.

В ближайшие пару недель в большинстве районов Бразилии ожидаются продолжительные дожди, помогающие продвинуть урожай через вегетационный период. Бразильский реал также продолжает слабеть.

Сегодня утром Министерство сельского хозяйства США сообщило о частной экспортной продаже 120 000 тонн соевого шрота в Колумбию с поставкой 24/25.

В преддверии утреннего отчета Министерства сельского хозяйства США об экспортных продажах в четверг аналитики оценивают, что на неделе 12/12 на экспорт было продано от 0,825 до 2 млн тонн соевых бобов урожая 2024/25. Также есть оценки в 0-100 000 тонн на 2025/26. Ожидается, что продажи шрота составят 150 000-400 000 тонн, а бобового масла — от 5000 до 75 000 тонн.

Дневные торги

Jan 25 Soybeans  are at $9.53 1/4, down 23 1/2 cents,

Nearby Cash  is at $9.03 1/4, down 23 3/4 cents,

Mar 25 Soybeans  are at $9.55 1/2, down 23 1/4 cents,

Jul 25 Soybeans  are at $9.73 1/2, down 24 cents,

Фьючерсы на пшеницу на Чикагской товарной бирже в среду стабилизировались после нестабильного дня, поскольку трейдеры сопоставляли снижение оценок производства пшеницы в россии с высокими урожаями в Австралии и Аргентине.

российская сельскохозяйственная консалтинговая компания «Совэкон» снизила прогноз урожая пшеницы в 2025 году на 3 миллиона тонн до 78,7 миллиона тонн, сославшись на худшие за последние десятилетия условия выращивания урожая.

Однако продолжающиеся урожаи в Аргентине и Австралии превзошли ожидания и оказали давление на мировые цены.

По данным Commodity Weather Group, в течение следующих нескольких недель на Центральных и Южных равнинах США сохранится сухая погода, что создаст трудности для озимой пшеницы.

Сильный доллар США также оказал давление на фьючерсы на пшеницу. Сильный доллар обычно делает экспорт США менее конкурентоспособным.

Чикагская товарная биржа Марттовская мягкая краснозерная озимая пшеница снизилась на 3,3/4 цента до 5,41-1/4 доллара за бушель.

Цена на твердую краснозерную озимую пшеницу KC March снизилась на 3,3/4 цента до 5,48,3/4 доллара за бушель.

Мартовские продажи яровой пшеницы в Миннеаполисе завершились снижением на 3 цента до 5,92 доллара за бушель.

Дневные торги

Mar 25 CBOT Wheat  is at $5.42, down 3 cents,

May 25 CBOT Wheat  is at $5.52 3/4, down 1 3/4 cents,

Mar 25 KCBT Wheat  is at $5.49, down 3 1/2 cents,

May 25 KCBT Wheat  is at $5.57 1/2, down 2 3/4 cents,

Mar 25 MGEX Wheat  is at $5.93 3/4, down 1 1/4 cents,

May 25 MGEX Wheat  is at $6.01 3/4, down 3/4 cent

По сообщениям европейских трейдеров, государственное зерновое агентство Алжира OAIC, как полагают, закупило в среду твердую пшеницу на международном тендере.

Объем покупки неясен. По некоторым первоначальным оценкам трейдеров, покупка составила от 350 000 до 400 000 метрических тонн, а одна неподтвержденная оценка достигла 500 000 тонн.

Первоначальные оценки закупочных цен составляли около 340 долларов США за тонну с учетом себестоимости и фрахта (c&f) для более крупных партий Panamax и около 350–352 долларов США за тонну c&f для более мелких партий Handymax.

По оценкам одного трейдера, было куплено четыре партии танкеров Panamax.

По словам трейдеров, обе покупки, как полагают, включали в себя часть канадского происхождения типа Canada western amber durum. Также считалось, что часть была получена из Соединенных Штатов и Австралии.

Тендер предполагал поставку номинального объема в 50 000 тонн в четыре периода в 2025 году: с 1 по 15 марта, с 16 по 31 марта, с 1 по 15 апреля и с 16 по 30 апреля.

Алжир не раскрывает результаты своих тендеров, а сообщаемые результаты основаны на оценках трейдеров. Более подробные оценки цен и объемов возможны позже.

В последнем тендере, о котором сообщалось 21 ноября, Алжир закупал ее по цене около 348 долларов за тонну c&f для поставок Panamax и около 360 долларов за тонну c&f для более мелких партий.

Пшеница на Euronext в среду консолидировалась вблизи семинедельного максимума, поскольку трейдеры сопоставили рост международного спроса с сохраняющейся конкуренцией со стороны более дешевых поставок из россии и Аргентины.

Мартовская пшеница на парижской бирже Euronext закрылась на 0,2% выше 232,75 евро ($243,81) за тонну. Контракт достиг самого высокого уровня с 24 октября на уровне 235,50 евро во вторник, прежде чем закрыться ниже.

Инвесторы также ожидали решения по процентной ставке в США.

«Сегодня нет реального триггера для ралли, но у пшеницы есть потенциальная история», — сказал фьючерсный трейдер. «Доступность пшеницы в Европе и Черном море значительно ниже из года в год, а поставки иссякают».

После крупной закупки импорта из Саудовской Аравии в понедельник новость о том, что Тунис проведет тендер в четверг, привлекла внимание общественности.

«Российские цены укрепляются, что обнадеживает, и сегодня у нас появился новый экспортный спрос в связи с тендером из Туниса», — сообщил немецкий трейдер.

«Однако цены на российскую пшеницу по-прежнему ниже цен в ЕС, а аргентинская пшеница нового урожая выглядит одной из самых дешевых в мире среди крупных поставщиков».

Российская пшеница с протеином 12,5% для поставки в январе стоила около 235–238 долларов за тонну на условиях франко-борт (FOB), что выше, чем 227–234 долларов за тонну в конце прошлой недели. Российская январская пшеница с протеином 11,5% стоила около 229–231 доллара за тонну на условиях FOB, что выше аргентинской, которая стоила около 227–228 долларов за тонну.

Резкое снижение прогноза консалтинговой компании «Совэкон» относительно производства пшеницы в россии в 2025 году вызвало на этой неделе дебаты о российских поставках.

Февральский фьючерс на рапс на Euronext снизился на 3,1% до 520,75 евро за тонну, что близко к предыдущему двухнедельному минимуму, поскольку на него оказало давление падение на других рынках масличных культур на фоне опасений по поводу политики США в отношении биотоплива и перспектив высокого урожая сои в Бразилии.

Месячный контракт также отступил от почти двухлетнего максимума в прошлую пятницу после того, как Euronext объявила о приостановке поставок рапса во французские порты из-за перебоев в речном сообщении между Францией и Германией.

Данные показали, что на прошлой неделе финансовые инвесторы сократили свои чистые короткие позиции по пшенице Euronext и расширили чистые длинные позиции по рапсу.

Аграрное бюро FranceAgriMer в среду снизило свой прогноз экспорта французской мягкой пшеницы за пределы Европейского союза в этом сезоне до самого низкого уровня с начала века, что отражает нехватку спроса со стороны Северной Африки и Китая.

Ожидалось, что плохой урожай с самыми низкими объемами с 1980-х годов и неоднозначное качество зерна приведут к сокращению экспорта французской пшеницы в 2024/25 году, однако его еще больше ограничили жесткая конкуренция со стороны россии и сокращение импорта из Китая.

В ежемесячном прогнозе спроса и предложения ведомство снизило свой прогноз поставок французской мягкой пшеницы за пределы блока до 3,5 млн тонн с 3,9 млн тонн ранее, что на 66% ниже уровня прошлого сезона.

Это также будет самым низким показателем за всю историю FranceAgriMer с сезона 2000/01, ниже текущего минимума в 3,8 млн тонн с сезона 2003/04, сообщил журналистам аналитик по зерновым культурам агентства Хабасс Диагурага.

По словам Диагураги, столкнувшись с конкуренцией со стороны россии в Алжире и Марокко, а также с отсутствием спроса со стороны Китая, Франция больше полагалась на рынки стран Африки к югу от Сахары, которые поглощают меньшие объемы.

FranceAgriMer также повысила прогноз поставок французской мягкой пшеницы в ЕС в этом сезоне до 6,16 млн тонн с 5,9 млн тонн, ожидаемых в ноябре, что теперь на 2% ниже объема 2023/24 года.

Пересмотр экспортных показателей привел к тому, что FranceAgriMer увеличила свой прогноз запасов мягкой пшеницы на конец сезона до 2,87 млн ​​тонн против 2,78 млн тонн, прогнозировавшихся в прошлом месяце, что все еще на 10% ниже уровня прошлого сезона.

Что касается кукурузы, то ведомство учло возросшую оценку производства, сделанную на этой неделе министерством сельского хозяйства Франции, а также снизило свои ожидания относительно французского экспорта в страны ЕС и за их пределы.

Это привело к повышению прогноза запасов кукурузы во Франции на конец 2024/25 года до 2,68 млн тонн с 2,36 млн в ноябре. Прогноз увеличения запасов оказался на 34% выше уровня прошлого сезона и станет 10-летним максимумом, заявили в офисе.

Прогноз запасов ячменя на 2024/25 год практически не изменился и составил 1,38 млн тонн, поскольку снижение оценки поставок урожая в основном компенсировало более низкий прогноз экспорта за пределы ЕС.

Прогнозируемые запасы ячменя оказались на 7% выше объема прошлого сезона.

Фьючерсы на кукурузу на Чикагской товарной бирже в среду снизились, поскольку фьючерсы оказались под давлением из-за резкого падения цен на сою и большого урожая в Южной Америке.

Правительство США опубликовало законопроект о финансировании, разрешающий круглогодичную продажу бензина с более высоким содержанием этанола, что поможет поддержать фьючерсы на кукурузу.

Законопроект о финансировании позволит продавать 15%-ную смесь этанола с газом в период с июня по сентябрь, что потенциально повысит спрос на биотопливо на основе кукурузы.

По мнению аналитиков, большой урожай в Южной Америке продолжает оказывать давление на цены.

Благоприятная погода в районах выращивания кукурузы в Южной Америке также оказала давление на цены.

Министерство сельского хозяйства США подтвердило частные продажи 135 000 тонн американской кукурузы в Колумбию для поставки в 2024/25 маркетинговом году.

Мартовские фьючерсы на кукурузу на CBOT (CH25) закрылись на 6,1/4 цента ниже, до 4,37,1/4 доллара за бушель.

Дневные торги

Mar 25 Corn is at $4.37 3/4, down 5 3/4 cents,

Nearby Cash is at $4.09 1/2, down 5 3/4 cents,

May 25 Corn is at $4.44 1/4, down 5 3/4 cents,

Jul 25 Corn is at $4.47 3/4, down 5 1/2 cents,

Рынок канолы ICE Futures ослаб, поскольку резкие потери на Чикагском соевом комплексе оказали давление на стоимость.

Несмотря на цену в среду, трейдер RBC Dominion Securities Тони Трихук сказал, что относительная сила канолы поразительна. Фермеры и коммерческие продавцы отступили от рынка, ожидая восстановления цен, а охотники за скидками скупают канолу по текущим ценам.

«Фонды могут продать его, и это здорово, но вы не увидите других участников на стороне продажи», — сказал Трихук. «Канадский фермер готов ждать, пока спрос появится, прежде чем он начнет продавать. Они не гонятся за ним».

Неопределенность относительно политики в отношении биодизеля в США во многом обусловила слабость соевых бобов и соевого масла в среду. Фьючерсы на европейский рапс и малазийское пальмовое масло также упали.

Однако основные фундаментальные факторы остаются благоприятными для канолы. Ужесточение прогнозов поставок в сочетании с устойчивым интересом конечных потребителей к покупке подчеркнули необходимость нормирования спроса в будущем.

Ослабление канадского доллара также оказало поддержку рапсу, поскольку валюта опустилась ниже 70 центов США.

Расчетные цены указаны в канадских долларах за метрическую тонну.

Jan 587.70 dn 6.30

Mar 594.30 dn 8.20

May 601.00 dn 8.70

Jul 603.30 dn 8.90

Метки: соя, цены