Цены на сою на Чикагской бирже снизились на фоне фиксации прибыли и укрепления доллара

В пятницу фьючерсы на кукурузу, сою и пшеницу на чикагском рынке упали под давлением фиксации прибыли и восстановления доллара США после того, как во вторник американская валюта достигла четырехлетнего минимума.

Участники рынка корректировали свои позиции в конце месяца после волатильной торговой недели, в течение которой цены на драгоценные металлы достигли рекордных уровней, а доллар упал. Однако в пятницу мировые фондовые рынки снизились, а рост цен на драгоценные металлы замедлился на фоне укрепления доллара.

На этой неделе цены на зерновые и масличные культуры достигли многонедельных максимумов на фоне ослабления доллара, однако обильное мировое предложение сдерживает рост.

«Сейчас просто наблюдается тенденция к избеганию рисков», — сказал Карл Сетцер, соучредитель Consus Ag Consulting.

«В этом месяце мы действительно сильно ударили по доллару», — сказал Сетцер, но добавил, что большая часть сделок основывалась на «денежных потоках, позиционировании и фиксации прибыли».

В пятницу экономика продолжила восстанавливаться, чему способствовали сообщения о том, что президент США Дональд Трамп может в пятницу назначить бывшего управляющего Федеральной резервной системы Кевина Уорша новым главой центрального банка.

Инвесторы считают, что Уорш занимает более жесткую позицию по процентным ставкам, чем другие кандидаты на этот пост. Рыночная неопределенность, вызванная политикой Трампа, включая его критику ФРС, подпитывала недавнее падение доллара.

На прошлой неделе пшеница, торгующаяся на чикагском рынке, также получила поддержку благодаря закрытию коротких позиций инвестиционными фондами и периодам сильных морозов в зерновых регионах США и Черноморского региона.

После сильных морозов на равнинах США на прошлой неделе трейдеры следили за прогнозами сильных заморозков на Украине на следующей неделе, которые могут нанести ущерб урожаю.

В Аргентине недавние дожди улучшили влажность почвы в некоторых районах страны, но для того, чтобы избежать потерь урожая кукурузы и сои, по-прежнему необходимо больше осадков, сообщила в четверг Буэнос-Айресская зерновая биржа.

Тем не менее, перспектива рекордного урожая сои в Бразилии, где уборка урожая находится на ранней стадии, смягчала опасения по поводу ситуации в Аргентине.

В пятницу базисные ставки на кукурузу, поставляемую баржами на экспортные терминалы в Мексиканском заливе США, снизились, а ставки на сою укрепились, поскольку операторы барж продолжали бороться с проблемами судоходства, связанными со льдом, вдоль рек Иллинойс и Миссисипи, сообщили трейдеры.

По словам дилеров, ставки фрахта баржами остаются высокими, поскольку накопление снега и льда на внутренних реках — особенно в Кантоне, штат Иллинойс, и районах к северу от него — и снижение уровня воды замедлили движение барж и ограничили допустимую нагрузку при их погрузке.

В пятницу на Среднем Западе США спотовые базисные предложения на кукурузу и сою оставались неизменными, поскольку снегопад замедлил поездки и торговлю, в результате чего фьючерсы на кукурузу и сою в США немного снизились на фоне роста доллара.

Согласно данным Инженерного корпуса армии США и Службы сельскохозяйственного маркетинга Министерства сельского хозяйства США, за неделю, закончившуюся 24 января, вниз по реке переместилось 409 зерновых барж, что на 95 больше, чем на предыдущей неделе, а в районе Нового Орлеана было разгружено 791 зерновая баржа, что на 20% меньше, чем неделей ранее.

Согласно правительственным данным, за неделю, закончившуюся 24 января, объем перевозок зерна баржами увеличился на 27% по сравнению с предыдущей неделей и на 13% снизился по сравнению с той же неделей год назад.

Базисные цены CIF на баржи с соей, загруженные в январе, выросли на 3 цента и составили 115 центов по сравнению с мартовскими фьючерсами на сою на Чикагской товарной бирже. Базисные цены на баржи в феврале выросли на 2 цента и составили 110 центов по сравнению с мартовскими фьючерсами.

Предложения по соевым бобам на условиях FOB залив для судов, отгруженных в феврале, оставались стабильными на уровне около 122 центов по сравнению с мартовскими фьючерсами, а предложения по мартовским поставкам оставались стабильными на уровне около 130 центов по сравнению с фьючерсами.

Базисные цены на январские фьючерсы на кукурузу, торгуемые баржами на CIF Gulf, снизились на 2 цента до 115 центов по сравнению с мартовскими фьючерсами на кукурузу на CBOT, а февральские фьючерсы снизились на 2 цента до 108 центов по сравнению с мартовскими фьючерсами.

Экспортные премии FOB на февральские поставки кукурузы оставались стабильными на уровне 117 центов по сравнению с мартовскими фьючерсами, а мартовские предложения оставались стабильными на уровне около 120 центов по сравнению с фьючерсами.

В пятницу соевые бобы CBOT показали слабость, контракты упали на 8-10 центов. Это привело к снижению мартовских фьючерсов на 3,5 цента за неделю. Средняя цена на соевые бобы по стране снизилась на 7,5 центов до 9,98 1/2 доллара. Фьючерсы на соевый шрот упали на 2,40-3,00 доллара, мартовские фьючерсы снизились на 6,30 доллара за неделю. Фьючерсы на соевое масло снизились на 52 пункта в пятницу и на 48 пунктов за эту неделю в марте.

Данные CFTC Commitment of Traders показали, что спекулятивные фонды, инвестирующие в фьючерсы и опционы на сою, по состоянию на 27 января увеличили свои чистые длинные позиции по фьючерсам и опционам на сою на 7261 контракт. Таким образом, чистая длинная позиция достигла 17321 контракта.

Согласно данным Министерства сельского хозяйства США о продажах на экспорт за четверг, объем экспортных обязательств по соевым бобам по состоянию на 22 января составил 33,85 млн тонн, что на 20% ниже, чем в прошлом году. Это составляет 79% от прогнозируемого Министерством сельского хозяйства США объема экспорта и отстает от среднего темпа продаж в 87%.

Министерство сельского хозяйства США опубликует данные по переработке соевых бобов в понедельник, при этом трейдеры ожидают, что в декабре будет переработано 230,4 млн бушелей сои.

Согласно данным Буэнос-Айресской зерновой биржи, 47% урожая сои в Аргентине находятся в хорошем/отличном состоянии, что на 6 процентных пунктов меньше, чем в прошлом году, но выше показателя в 24%, зафиксированного на той же неделе прошлого года.

Mar 26 Soybeans  closed at $10.64 1/4, down 8 cents,

Nearby Cash  was $9.98 1/2, down 7 1/2 cents,

May 26 Soybeans  closed at $10.77, down 8 3/4 cents,

Jul 26 Soybeans  closed at $10.90 1/2, down 9 1/4 cents

В пятницу пшеничный рынок ослаб, а рост долларового индекса на $0,893 усилил давление. Фьючерсы на яровую пшеницу в Чикаго потеряли от 3 до 4 ¼ цента за день, в то время как мартовские фьючерсы выросли на 8 ½ цента за неделю. Фьючерсы на яровую пшеницу в Канзас-Сити снизились на 2-3 цента к закрытию, хотя мартовские фьючерсы сохранили рост на 4 цента. Фьючерсы на яровую пшеницу в Миннеаполисе закрылись в пятницу с потерей от 3 до 4 центов, в то время как мартовские фьючерсы выросли на 3 ¼ цента за неделю.

Данные по объему операций трейдеров за пятницу показали, что по состоянию на 27 января управляющие фонды покрывали часть коротких позиций по фьючерсам и опционам на пшеницу в Чикаго, сократив чистую короткую позицию на 15 957 контрактов до 94 743 контрактов. По пшенице в Канзас-Сити спекулянты сократили свою чистую короткую позицию на 2 689 контрактов до 10 329 контрактов.

Данные по экспортным продажам показывают, что совокупный объем обязательств по продаже пшеницы составил 21,595 млн тонн, что на 18% больше, чем за ту же неделю прошлого года. Это составляет 88% от прогноза Министерства сельского хозяйства США и соответствует среднему темпу в 89%

Mar 26 CBOT Wheat  closed at $5.38, down 3 1/2 cents,

May 26 CBOT Wheat  closed at $5.46, down 4 1/4 cents,

Mar 26 KCBT Wheat  closed at $5.44 3/4, down 2 1/4 cents,

May 26 KCBT Wheat  closed at $5.55, down 2 3/4 cents,

Mar 26 MIAX Wheat  closed at $5.78 1/4, down 3 1/4 cents,

May 26 MIAX Wheat  closed at $5.92 1/2, down 3 cents

В пятницу эталонные цены на пшеницу на бирже Euronext достигли двухмесячного максимума на фоне падения евро по отношению к восстанавливающемуся доллару, а также прогнозируемых сильных холодов в Украине, что вызвало опасения по поводу потерь урожая, сообщили дилеры и аналитики.

Фьючерсные контракты на пшеницу с поставкой в ​​марте, являющиеся наиболее активной позицией на парижском фьючерсном рынке Euronext, закрылись на отметке 194,25 евро (230,61 доллара) за метрическую тонну, поднявшись на 1,6%. Ранее цена выросла до 194,50 евро, достигнув самого высокого уровня с 20 ноября, и продолжила восстановление после пятинедельного минимума в 187 евро, зафиксированного во вторник.

Март вновь возглавил рост на Euronext: инвесторы закрывали короткие позиции по контрактам с ближайшим сроком поставки и сокращали объемы сделок с отложенной поставкой.

«Есть определенные опасения по поводу рисков, связанных с холодной погодой в Украине», — сказал Максенс Девиллер, аналитик Argus Media. «Наблюдается некоторое закрытие коротких позиций (по мартовским фьючерсам), поскольку люди готовятся к истечению срока действия опционов».

Падение евро по отношению к доллару в конце недели само по себе может сделать европейское зерно дешевле для экспорта.

Однако это преимущество было нивелировано ростом Euronext и общим укреплением евро за последние две недели, что делает перспективы экспорта неопределенными, сказал Девиллерс.

Доллар продолжал восстанавливаться после достигнутого во вторник четырехлетнего минимума по отношению к другим основным валютам, включая евро.

После сильных морозов на равнинах США на прошлой неделе трейдеры следили за прогнозируемыми сильными заморозками в Украине в ближайшие дни, которые могут нанести ущерб озимым культурам, включая пшеницу, в этой крупной стране-экспортере зерна.

Цены в Европе по-прежнему сдерживаются сильной конкуренцией на хорошо обеспеченном мировом рынке пшеницы, при этом Аргентина угрожает сократить европейский экспорт в Северную Африку.

В четверг Европейская комиссия снизила свой ежемесячный прогноз экспорта мягкой пшеницы из Европейского союза в 2025/26 году почти на 5% до 29,5 млн тонн, присоединившись к другим аналитикам, которые также снизили ожидания относительно экспорта из ЕС.

Однако поставки из Франции оставались стабильными. По словам трейдеров, ожидается, что на следующей неделе за судном, загружающим около 60 000 тонн груза в Дюнкерке для Египта, последует еще одно судно, которое должно доставить аналогичный объем в Египет.

Фьючерсы на кукурузу завершили пятничную сессию, отскочив от полуденных минимумов, но все же снизившись на 2-4 цента. Мартовские фьючерсы упали на 2 ¼ цента на этой неделе. Средняя цена на кукурузу по данным CmdtyView снизилась на 2 цента до 3,93 ¼ доллара. Внешние рынки также сыграли свою роль в пятницу, при этом индекс доллара вырос на 0,893 доллара.

Данные CFTC о спекулянтах показали, что управляющие фондами спекулянты на фьючерсах и опционах на кукурузу сократили свои чистые короткие позиции на 9 274 контракта за неделю, закончившуюся 27 января. В основном это произошло за счет новых длинных позиций, поскольку чистая короткая позиция составила 72 050 контрактов. На коммерческом рынке наблюдалось некоторое сокращение длинных позиций: чистая короткая позиция выросла на 17 381 контракт до 187 342 контрактов.

Согласно данным по экспортным продажам, объем закупок кукурузы в настоящее время составляет 57,694 млн тонн, что на 33% больше, чем за аналогичный период прошлого года. Это также составляет 71% от прогнозируемого Министерством сельского хозяйства США объема экспорта, что превышает средний темп продаж в 67%.

По оценкам Буэнос-Айресской зерновой биржи, урожай кукурузы в Аргентине оценивается в 46% как хороший/отличный, что ниже показателя прошлой недели в 52%, но все же лучше, чем 31% в прошлом году.

Mar 26 Corn  closed at $4.28 1/4, down 2 1/2 cents,

Nearby Cash  was $3.93 1/4, down 2 cents,

May 26 Corn  closed at $4.35 3/4, down 3 1/4 cents,

Jul 26 Corn  closed at $4.42, down 3 3/4 cents

Рынок фьючерсов на рапс ICE завершил торги с небольшими потерями, поскольку последствия снижения цен на соевые продукты в Чикаго нивелировали благоприятное влияние ослабления канадского доллара.

В пятницу мартовский контракт шестую сессию подряд торговался выше 650 канадских долларов за тонну, но снова столкнулся с сопротивлением на этом уровне и закрылся немного ниже.

Снижение цен на соевые продукты на Чикагском соевом рынке стало основной причиной распространения давления со стороны продавцов на рапс. Фьючерсы на европейский рапс и малазийское пальмовое масло также ослабли.

Канадский доллар отступил от достигнутых вчера 16-месячных максимумов по отношению к своему американскому аналогу, потеряв примерно полцента. Ослабление валюты поддержало рентабельность переработки зерна и сделало экспорт более привлекательным для международных покупателей.

Канада экспортировала 241 100 тонн рапса за неделю, закончившуюся 19 января, что на 15 процентов меньше, чем на предыдущей неделе, сообщила Канадская зерновая комиссия. Экспорт урожая с начала года составил 3,45 миллиона тонн, что на 35 процентов меньше, чем за аналогичный период прошлого года.

В пятницу было совершено 53 441 сделка, тогда как в четверг было заключено 30 446 сделок.

Распространение цен было характерной чертой рынка, на его долю пришлось 39 432 заключенных контракта.

Расчетные цены указаны в канадских долларах за метрическую тонну.

Mar 648.00 dn 0.70

May 659.20 dn 0.40

Jul 666.60 dn 0.50

Nov 657.30 dn 0.20

КАКАО

Нью-Йорк. Цена стабилизировалась на уровне 12 долларов, или 0,3%, до 4165 долларов за тонну после падения до более чем двухлетнего минимума в 3931 доллар.

По словам дилеров, слабый спрос привел к накоплению нераспроданных запасов как в Кот-д’Ивуаре, так и в Гане, а перспектива очередного глобального избытка предложения в 2026/27 году усилила пессимистические настроения.

Спрос на какао резко упал после того, как цены в 2024 году выросли почти втрое, что побудило производителей шоколада изменить состав ингредиентов и уменьшить размер своих плиток.

Цена на какао в Лондоне практически не изменилось и составила 2913 фунтов за тонну после достижения более чем двухлетнего минимума в 2728 фунтов.

Индекс Балтийской биржи по ставкам на перевозку сухих грузов, отслеживающий ставки для судов, перевозящих сухие товары, в пятницу взлетел примерно на 7,3%, достигнув самого высокого уровня с середины декабря — 2148 пунктов.

Индекс судов класса Capesize, которые обычно перевозят 150 000 тонн грузов, таких как железная руда и уголь, подскочил на 12% до 3507 пунктов; а индекс судов класса Panamax, которые обычно перевозят 60 000–70 000 тонн угля или зерна, вырос на 1,6% до 1743 пунктов.

Среди судов меньшего размера индекс супрамакс увеличился на пять пунктов, или на 0,5%, до 1067 пунктов.

Индекс вырос на 6,7% за месяц и зафиксировал недельный прирост в 27%, показав третий подряд недельный рост.

В ходе встречи в воскресенье ОПЕК+ договорилась сохранить объем добычи нефти на март без изменений, говорится в заявлении группы.

Встреча восьми членов ОПЕК+ состоялась на фоне закрытия цены на нефть марки Brent около 70 долларов за баррель в пятницу, близко к шестимесячному максимуму в 71,89 доллара, достигнутому в четверг, несмотря на предположения о том, что избыток предложения в 2026 году приведет к снижению цен.

Восемь стран-производителей – Саудовская Аравия, россия, Объединенные Арабские Эмираты, Казахстан, Кувейт, Ирак, Алжир и Оман – увеличили квоты на добычу примерно на 2,9 миллиона баррелей в сутки с апреля по декабрь 2025 года, что составляет примерно 3% мирового спроса.

В ноябре они заморозили дальнейшее запланированное увеличение квот на январь-март 2026 года из-за сезонного снижения потребления.

На кратком заседании в воскресенье было подтверждено это решение на март, после того как на предыдущих встречах было принято аналогичное решение на январь и февраль.

Метки: соя, цены