Цены на сою на CBOT выросли в пятницу на фоне ожиданий спроса из Китая и решения США по биотопливу

Прогноз урожая сои в США составляет 4,246 млрд бушелей при средней урожайности 53,0 б/г, сообщила компания Pro Farmer после завершения на этой неделе своего ежегодного тура по посевам в семи ведущих штатах по производству кукурузы и сои.
В четверг цены на соевые бобы в США выросли, поскольку побочный продукт соевого масла подскочил почти на 5% после того, как агентство Reuters сообщило, что администрация США готова вынести решение по просьбам небольших нефтеперерабатывающих заводов об освобождении от уплаты биотоплива.

Трейдеры увидели в возможностях властей перераспределить обязательства по биотопливу среди крупных нефтеперерабатывающих заводов и тем самым поддержать спрос на биотопливо, которое производится из такого сырья, как соевое масло.

Слухи о том, что Китай интересуется американской соей, подкрепили эту позицию, вселив надежду на то, что азиатская страна сможет положить конец многомесячному игнорированию поставок из США на фоне торговой войны с Вашингтоном. Однако трейдеры заявили, что явных признаков каких-либо закупок не наблюдается.

Ожидания относительно спроса отвлекли внимание от результатов ежегодного сельскохозяйственного тура Pro Farmer, который подтвердил высокий потенциал урожайности на Среднем Западе США, несмотря на некоторые проблемы с болезнями.

В четверг, в последний день тура, скауты сообщили, что потенциальная урожайность кукурузы и количество бобов сои в Айове достигли самых высоких значений как минимум за 22 года. Миннесота также показала самые высокие показатели урожайности обеих культур за тот же период.

По словам трейдеров, базисные ставки на соевые бобы, отправляемые баржами на терминалы на побережье Мексиканского залива США, в пятницу выросли, поскольку возросли надежды на спрос со стороны ведущего импортера Китая.

Китай закупает соевые бобы у Бразилии, крупнейшего в мире экспортера масличных культур, и пока не осуществил подтвержденных закупок американской сои из предстоящего урожая из-за необычной задержки.

По словам трейдера, Китаю, возможно, придется обратиться к США за поставками в октябре, ноябре или декабре.

Другой трейдер сообщил, что в последнее время грузоотправители проявляют осторожность в отношении торгового спора между США и Китаем, в то время как их мощности заполняются спросом со стороны других импортеров, которые являются менее традиционными покупателями.

Баржи с соевыми бобами CIF Gulf, загруженные в августе, предлагались по цене 49 центов выше ноябрьских фьючерсов на Чикагской товарной бирже, что на 4 цента выше. В четверг ставки также укрепились.

Ноябрьские фьючерсы на соевые бобы CBOT выросли на 2,5 цента до 10,58,5 доллара за бушель.

На Чикагской товарной бирже фьючерсы на соевый шрот по итогам декабря упали на 2,7 долл. до 291,50 долл. за короткую тонну.

Декабрьские фьючерсы на соевое масло на CBOT выросли на 1,45 цента до 55,32 цента за фунт.

В отчёте о приверженности трейдеров, опубликованном в пятницу днём, говорится, что по состоянию на 19 августа чистая длинная позиция инвесторов в фьючерсы и опционы на сою сократилась до всего 3 контрактов. Это на 35 273 контракта больше, чем предыдущая чистая короткая позиция. Коммерческие инвесторы увеличили свою чистую короткую позицию на 28 135 контрактов по состоянию на вторник до 114 151 контракта. По соевому шроту спекулянты закрыли 24 070 контрактов, снизив свою большую чистую короткую позицию до -85 239 контрактов.

Согласно еженедельным данным по экспортным продажам, объём обязательств по сое старого урожая составляет 51,058 млн тонн, что соответствует 100% экспортного прогноза Министерства сельского хозяйства США и отстаёт от среднего темпа продаж в 103%. Продажи нового урожая достигли 5,855 млн тонн, без учёта китайских закупок, что на 22,4% меньше, чем в прошлом году.

По итогам сельскохозяйственного тура по Среднему Западу на этой неделе, ProFarmer оценил урожайность сои в стране в 2025 году в 53 б/г. Производство оценивается в 4,246 млрд бушелей. Это ниже оценки Министерства сельского хозяйства США (USDA) на прошлой неделе (53,6 б/г и 4,292 б/г).

Sep 25 Soybeans  closed at $10.36 1/2, up 2 cents,

Nearby Cash  was $9.88, up 2 1/4 cents,

Nov 25 Soybeans  closed at $10.58 1/2, up 2 1/2 cents,

Jan 26 Soybeans  closed at $10.77, up 3 1/4 cents,

New Crop Cash  was $9.81 1/2, up 2 1/2 cents

Урожай пшеницы в Украине в 2025 году, по прогнозам, сократится до около 21 миллиона тонн, включая 10,3 миллиона тонн продовольственной пшеницы, сообщил в пятницу Украинский союз мукомолов.

По данным профсоюза, объем пшеницы, необходимый для производства хлебопекарной муки, может составить 1,7 млн ​​тонн.

В 2024 году Украина собрала 22,7 млн ​​тонн пшеницы, однако чиновники не сообщили долю продовольственной пшеницы.

Доля продовольственной пшеницы с содержанием протеина не менее 10,5% обычно превышает 50% от общего сбора украинской пшеницы.

Украинские аналитики и производители утверждают, что дожди во время уборки урожая могут снизить качество пшеницы в этом году.

Министерство экономики Украины заявило в этом месяце, что урожай пшеницы в 2025 году может составить 21 млн тонн.

По данным консалтинговой компании, около 2,6 млн тонн пшеницы можно использовать в пищевых целях.

В пятницу спотовые цены на твердую краснозерную озимую пшеницу в районе южных американских равнин в основном оставались на прежнем уровне из-за слабого спроса и медленных продаж фермеров, сообщили торговцы зерном.

Большинство фермеров запасли зерно, которое не продали во время сбора урожая, и ждут повышения цен, прежде чем распродать дополнительные запасы.

Пшеничный комплекс завершил неделю падением по большей части рынка, за исключением яровой пшеницы ближайшего сорта. Фьючерсы на мягкую краснозёрную пшеницу CBT упали на 2–3 цента, в то время как сентябрьские фьючерсы на этой неделе упали на 1 ¾ цента. Фьючерсы на KC HRW упали на 4–5 ¼ цента по большинству контрактов за день, в то время как сентябрьские фьючерсы упали ещё на 9 центов по сравнению с прошлой пятницей. Яровая пшеница MPLS завершила пятницу торговую сессию, стабилизировавшись на уровне цента выше, в то время как сентябрьские фьючерсы подешевели на ½ цента за неделю.

Еженедельные данные CFTC показали, что трейдеры чикагской биржи по пшенице увеличили свою медвежью позицию на 8837 контрактов, доведя чистую короткую позицию до 98 132 контрактов ко вторнику. По пшенице Канзас-Сити управляемые фонды добавили 825 контрактов к своей чистой короткой позиции, доведя её до 51 380 контрактов по состоянию на 19 августа.

В отчёте Министерства сельского хозяйства США по экспортным продажам за четверг общий объём поставок пшеницы составил 11,566 млн тонн, что является максимальным объёмом на текущую неделю с 2013/14 года. Это также составляет 49% от прогноза Министерства сельского хозяйства США по экспорту, который обычно составляет около 45%.

Sep 25 CBOT Wheat  closed at $5.04 3/4, down 2 1/4 cents,

Dec 25 CBOT Wheat  closed at $5.27 1/4, down 2 1/2 cents,

Sep 25 KCBT Wheat  closed at $4.98, down 5 1/4 cents,

Dec 25 KCBT Wheat  closed at $5.21, down 5 cents,

Sep 25 MGEX Wheat  closed at $5.70 1/4, up 1 cent,

Dec 25 MGEX Wheat  closed at $5.91 3/4, up 3/4 cent

Фьючерсы на пшеницу на Euronext в пятницу упали, при этом базовые цены достигли контрактного минимума, поскольку скачок курса евро по отношению к доллару после комментариев главы Федеральной резервной системы США сделал европейское зерно менее конкурентоспособным за рубежом.

Цены также консолидировались после роста в четверг, вызванного коротким покрытием фьючерсов на ближайший месяц и дальнейшими разговорами об экспортном спросе на французскую пшеницу.

Декабрьский фьючерс на пшеницу самая активная позиция на парижской бирже Euronext, снизился на 0,8% до 194,25 евро (227,64 долл. США) за тонну к 16:00 по Гринвичу после того, как достиг минимума за весь срок действия контракта в 193,25 евро, достигнутого ранее на этой неделе.

Некоторые отложенные позиции устанавливают новые минимумы контрактов.

Фьючерсы на пшеницу с поставкой в ​​сентябре снизились на 0,1% до 197,00 евро за тонну, снизившись с трехнедельного максимума в 199,00 евро, достигнутого в четверг.

EUR резко выросло по отношению к падающему доллару после того, как председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл намекнул на возможное снижение процентной ставки в следующем месяце во время долгожданной речи.

Колебание валютного курса подорвало привлекательность французской пшеницы, экспорт которой резко вырос на фоне более медленных, чем обычно, поставок из россии.

Скептицизм по поводу разговоров на рынке о том, что китайские покупатели рассчитывают покупать французскую и американскую пшеницу, также снизил импульс цен.

«Это рыночные слухи. Китай всегда более или менее отслеживает цены. Было бы странно, если бы они покупали американскую пшеницу прямо перед сбором большого урожая кукурузы в США», — сказал один из фьючерсных трейдеров.

Трейдеры также следили за тем, приведет ли приближающийся урожай в россии к снижению цен и росту экспортной активности.

По словам трейдеров, в пятницу цена на российскую пшеницу с содержанием протеина 12,5% составляла около 237–240 долларов США за тонну FOB с поставкой в ​​сентябре, однако интерес покупателей значительно снизился и составил около 233 долларов США за тонну FOB.

«Покупатели продолжают ждать более низких цен, ожидая, что российские фермеры продадут больше своего урожая в ближайшие дни», — сообщил немецкий трейдер.

По словам трейдеров, в Европейском союзе большие поставки фуражной пшеницы после того, как летние дожди повредили урожай в Германии и странах Балтии, привели к увеличению продаж фуражной пшеницы на экспорт.

«По моим оценкам, в урожае Литвы доля фуражной пшеницы составит 20–25% против обычных 10–15%. В Латвии доля фуражной пшеницы может превысить 45–50%», — сказал литовский трейдер.

Он добавил, что более низкое качество урожая открыло возможности для сбыта на основных азиатских рынках кормов, при этом говорят о недавней крупной продаже в Таиланд и ожидаются новые сделки в Азии.

Американские фермеры соберут этой осенью рекордный урожай кукурузы — 16,204 миллиарда бушелей при средней урожайности 182,7 бушеля с акра, сообщила в пятницу консультативная служба Pro Farmer.

Прогноз сопоставим с последним прогнозом Министерства сельского хозяйства США по производству кукурузы на рекордном уровне 16,742 млрд бушелей при средней урожайности 188,8 б/г и производству сои на уровне 4,292 млрд бушелей при рекордной средней урожайности 53,6 б/г.

Фьючерсы на кукурузу завершили пятницу разнонаправленную динамику, цены на ближайшую кукурузу не изменились в пределах цента. Сентябрьские фьючерсы выросли на этой неделе на 4,5 цента, декабрьские — на 6,4 цента. Средняя национальная цена наличной кукурузы CmdtyView выросла на 1 цент до $3,70.

Сегодня утром Министерство сельского хозяйства США сообщило о двух частных экспортных продажах кукурузы объемом 119 769 тонн в Коста-Рику и 140 452 тонны в Испанию — все на 2025/26 сезон.

Данные CFTC показали, что спекулянты фьючерсами и опционами на кукурузу сократили свою чистую короткую позицию на 31 464 контракта по состоянию на 19 августа, доведя её до 144 650 контрактов. Коммерческие трейдеры увеличили свою чистую короткую позицию на 25 041 контракт ко вторнику, доведя её до 57 745 контрактов.

Данные об экспортных продажах показывают, что экспортные обязательства США по кукурузе старого урожая составляют 70,505 млн тонн, что составляет 98% от прогноза Министерства сельского хозяйства США и отстаёт от среднего темпа продаж в 103%. Объём поставок кукурузы нового урожая достиг 16,69 млн тонн, что более чем вдвое превышает показатель аналогичной недели прошлого года и всего на 2 млн тонн превышает показатель 2021/22 маркетингового года, что является текущим рекордным темпом закупок на следующий маркетинговый год.

Sep 25 Corn  closed at $3.88 1/4, up 1 cent,

Nearby Cash  was $3.70, up 1 cent,

Dec 25 Corn  closed at $4.11 1/2, down 1/4 cent,

Mar 26 Corn  closed at $4.28 3/4, down 1 cent,

New Crop Cash  was $3.68 1/4, up 3/4 cent

Фьючерсы на канолу на Intercontinental Exchange закрылись с умеренным ростом после начала сессии с резкого снижения.

Главной причиной разворота стала ситуация с соевым маслом в Чикаго, которая в пятницу также резко изменилась. Агентство по охране окружающей среды США приняло долгожданное решение об освобождении от уплаты налога на биотопливо для небольших нефтеперерабатывающих заводов.

Это решение привело к росту цен на соевое масло и соевые бобы, но цены на соевый шрот снизились. Цены на малазийское пальмовое масло выросли, а на европейский рапс в основном упали. Сырая нефть не нашла поддержки ни в одном из направлений и не оказала существенного влияния на рост цен на растительные масла.

Статистическое управление Канады планирует опубликовать свой отчёт о производстве сельскохозяйственных культур 28 августа, сразу после публикации оценок спроса и предложения от Министерства сельского хозяйства и агропродовольствия Канады за этот месяц. Министерство повысило оценку урожая канолы 2025/26 года до 20,1 млн тонн с 17,8 млн тонн в прошлом месяце.

Ноябрьский контракт на канолу держался выше своей 200-дневной скользящей средней и колебался в пределах 6 канадских долларов от своей 20-дневной средней.

Канадский доллар рос, поднявшись до 72,34 цента США по сравнению с закрытием четверга на отметке 71,96.

В пятницу было заключено 58 580 сделок по сравнению с 39 062 в четверг. На спрединг пришлось 26 768 сделок.

Цены указаны в канадских долларах за метрическую тонну:

Ноябрь 666,50 вырос на 3,20

Январь 677,50 вырос на 3,10

Март 687,00 вырос на 2,80

Май 695,30 вырос на 2,10

Метки: соя, цены